Description du cours
Ce cours couvre la modélisation financière à trois états, un outil puissant utilisé par les entreprises et les analystes financiers pour projeter et analyser la performance financière d'une entreprise. Vous découvrirez les modèles d'évaluation, qui estiment la valeur intrinsèque d'un actif, tel qu'une action, une entreprise ou un projet. Une approche largement utilisée est le modèle d'investissement des flux de trésorerie actualisés (DCF), qui estime la valeur des organisations en fonction de leurs flux de trésorerie projetés et de leurs valeurs finales. Il est essentiel d'élaborer des modèles précis pour les prévisions financières, mais il est également important d'évaluer et de maintenir régulièrement ces modèles pour s'assurer qu'ils restent précis et pertinents. Les modèles de prévisions financières sont soumis à des changements constants de facteurs externes sur le marché et l'environnement réglementaire. Le fait de ne pas mettre à jour et de ne pas maintenir les modèles peut conduire à des prédictions peu fiables et à une prise de décision erronée.
Dans ce cours sur la modélisation financière, vous découvrirez certains modèles clés que les entreprises utilisent pour évaluer leur rentabilité, leurs liquidités et leur santé financière. Nous aborderons la modélisation financière à trois déclarations, les modèles d'évaluation, les modèles comparables et les approches basées sur les actifs. Vous découvrirez également les modèles bancaires, les modèles descendants et ascendants, ainsi que les tire-bouchons, les cascades et les bascules. Nous aborderons les résultats de la modélisation et les tests de résistance de votre modèle pour vous aider à l'évaluer et à le maintenir.
Ce que vous allez apprendre
- Expliquer les étapes fondamentales de la modélisation financière à trois états (three-statement)
- Reconnaître comment les modèles d'investissement DCF utilisent les taux d'actualisation et les valeurs terminales pour estimer la valeur
- Identifier les modèles bancaires, les tire-bouchons (corkscrews), les cascades (waterfalls) et les bascules (toggles)
- Appliquer les meilleures pratiques pour l'évaluation et la maintenance des modèles financiers
- Comparer les modèles de valorisation, les modèles de comparaison et les approches basées sur l'actif
- Tester la résistance (stress test) des modèles et interpréter les résultats de la modélisation
Points clés à retenir
- La modélisation financière à trois états (Three-statement) est un outil utilisé par les entreprises et les analystes financiers pour projeter et analyser la performance financière d'une entreprise.
- Les modèles d'évaluation estiment la valeur intrinsèque d'un actif, comme une action, une entreprise ou un projet.
- Le modèle d'investissement par les flux de trésorerie actualisés (DCF) estime la valeur des organisations sur la base de leurs flux de trésorerie projetés et de leurs valeurs terminales.
- Les modèles de prévisions financières sont sujets à des changements constants dus à des facteurs externes du marché et de l'environnement réglementaire ; le fait de ne pas les mettre à jour peut donc conduire à des prédictions peu fiables et à des prises de décisions erronées.
- Les entreprises utilisent des modèles tels que l'approche à trois états (three-statement), l'évaluation (valuation), les comparables et les approches basées sur l'actif pour évaluer leur rentabilité, leur liquidité et leur santé financière.
Foire aux questions
Quels sujets ce cours de Modélisation Financière aborde-t-il ?
Il couvre la modélisation financière à trois états, les modèles d'évaluation, les modèles de sociétés comparables et les approches basées sur les actifs, ainsi que les modèles bancaires, les modèles top-down et bottom-up, les tire-bouchons (corkscrews), les cascades (waterfalls) et les bascules (toggles), en plus des résultats de modélisation et des tests de résistance (stress testing) de votre modèle.
Qu'est-ce que le modèle DCF enseigné dans ce cours ?
Le modèle d'investissement par actualisation des flux de trésorerie (DCF) est une approche de valorisation largement utilisée qui estime la valeur des organisations sur la base de leurs flux de trésorerie projetés et de leurs valeurs terminales.
Pourquoi le cours met-il l'accent sur le maintien des modèles financiers ?
Parce que les modèles de prévisions financières sont sujets à des changements constants dus aux facteurs du marché et de la réglementation, et que le fait de ne pas les mettre à jour et les entretenir peut conduire à des prévisions peu fiables et à une prise de décision erronée.
Quelles compétences vais-je acquérir grâce à ce cours ?
Vous développerez des compétences en modélisation financière, analyse de sensibilité et modèles d'évaluation.
Comment le cours est-il structuré ?
Le cours comprend des leçons sur la modélisation financière à trois états (Three-Statement), les modèles d'investissement DCF (Parties 1 et 2), les modèles bancaires et de rachat (buyout), et l'évaluation et la maintenance des modèles, ainsi qu'une introduction et une section Testez Vos Connaissances.
